Кредитование экспорта. Экспортные кредиты. Кредит на экспорт, предоставляемый продавцу

М-346 получает второй экспортный заказ Традиционный участник ведущих международных авиасалонов последних лет – итальянский реактивный учебно-тренировочный и учебно-боевой самолет M-346 Master, продвигаемый на рынок компанией Alenia Aermacchi (входит в группу Finmeccanica). Как известно,

Экспортный терроризм

Экспортный терроризм Разговоры о международном терроризме - одна из самых любимых тем наших государственных мужей. А есть ли основания, чтобы говорить в России именно о международном терроризме? Ведь большинство террористов в России - чеченцы или кавказцы, очень редко

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72 (экспортный)

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72 (экспортный) Состояние поставки на экспорт с 1975 года.Разработчик КБ УралвагонзаводаИзготовитель УралвагонзаводПроизводство серия с 1975 г.Боевая масса, т 41,5Длина, мм:– с пушкой вперед. 9530– корпуса 6860Ширина, мм 3570Высота по крышу башни, мм 2208Клиренс, мм. ,

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72М (экспортный)

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72М (экспортный) Состояние выпущен в 1980 г.разработчик. КБ УралвагонзаводаИзготовитель УралвагонзаводПроизводство. . серияБоевая масса, т 41Длина, мм:– с пушкой вперед 9530– корпуса 6860Ширина, мм 3590Высота по крышу башни^ мм 2190Клиренс, мм. 470Ср. уд. давление на

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72М1 (экспортный)

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72М1 (экспортный) Состояние выпущен в 1982 г.разработчик КБ УралвагонзаводаИзготовитель УралвагонзаводПроизводство. серияБоевая масса, т 41,5Длина, мм:– с пушкой вперед. 9530– корпуса 6860Ширина, мм 3590Высота по крышу башни, мм 2190Клиренс, мм. 470Ср. уд. давление на

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72С (экспортный)

ОСНОВНОЙ ТАНК Т-72С (экспортный) Состояние создан в 1987 годуразработчик. КБ УралвагонзаводаИзготовитель УралвагонзаводПроизводство. . серияБоевая масса, т 44,5Длина, мм:– с пушкой вперед. 9530– корпуса 6860Ширина, мм 3590Высота по крышу башни, мм 2222Клиренс, мм. 490Ср. уд. давление

Экспортно-импортные операции финансируются банковскими учреждениями путем предоставления возвратных процентных кредитов в форме товаров или денежных средств на оговоренный соглашением конкретный срок.

экспортных операций

Операции по экспортному кредитованию имеют право осуществлять как государственные банки и структуры, так и частные компании.

Данный процесс представляется двумя формами:

1. Выдача фирменного кредита . Данный вид предусматривает предоставление банковскими учреждениями клиентам – зарубежным производителям или экспортерам – авансов для покупок. Такие покупательские займы увеличивают средства экспортеров и обеспечивают обязательства заказчиков из-за рубежа.

1. 2. Выдача банковского кредита . Эта форма осуществляется в следующих вариантах:

• Предоставление под товар займа экспортеру. Этот вид предоставления кредита дает возможность предприятию-экспортеру наращивать операции, связанные с целью кредита. При этом исключается необходимость ожидания получения средств от реализации ранее отпущенного на экспорт товара.
• Выдача займа под товары, еще находящиеся в дороге.
• Предоставление кредита не только под товарный , но и под обеспечение товарными документами импортера.
• Выдача кредитов крупным предприятиям-экспортерам без товарного залога.

По длительности предоставления кредиты различают так:

• краткосрочные – кредитуются потребительские товары и сырье сроком до года;
• среднесрочные – финансируются экспортные поставки оборудования и машин сроком от года до пяти лет;
• долгосрочные – осуществляется кредитование крупных проектов и инвестиционных товаров продолжительностью свыше пяти лет.

Экспортное кредитование: нетрадиционные виды

Форфейтинг – такая форма предоставления банком экспортного кредита, при которой он без возврата на продавца покупает вексели и иные долговые внешнеторговые требования.

Данная форма, как правило, применима при поставке оборудования, машин и крупных многокомплектных объектов с длительным сроком кредита. Форфейторы берут векселя, выданные только в конвертируемых валютах, с оглядкой на общеэкономическое состояние контрагента или платежеспособность государства-импортера.

Факторинг – это комиссионная финансовая операция, предусматривающая переуступку поставщиком дебиторской задолженности фактору. Данная операция оформляется соглашением с участием всех сторон сделки и производится для скорейшего получения большей части средств из задолженности, иногда с дисконтом. По условиям факторингового контракта сразу получает от компании от семидесяти до девяноста процентов кредитных требований, а оставшиеся средства выплачиваются после истребования полной суммы долга за минусом кредитных процентов и комиссии, причитающейся компании.

Сторонами факторингового соглашения выступают экспортер-поставщик и банк-фактор либо факторинговая специализированная компания. Должник в этом виде договора не признается стороной и не влияет на его суть и заключение.

Кредитование импортных операций

Кредитование операций по импорту имеет две формы:

1. 1. Кредитование на . Этот тип кредита предоставляется на основании клиентского соглашения. Согласно этому документу на расчетном счете импортера банк отображает его задолженность в сумме полной стоимости всех проданных, а также уже отгруженных товаров. Такой вид займа допускается только тогда, когда поставки товара носят регулярный характер, а суммы задолженности гасятся периодическими платежами.
3. 2. Оформление вексельного займа . Данный тип займа предусматривает то, что, отгрузив товары, экспортер выставляет импортеру на их стоимость. Одновременно с этим у импортера возникают обязательства в конкретный срок оплатить вексель, которые он обязуется исполнить.

Виды кредитов для импортных операций:

1. 1. Акцептно-рамбурсный заем . Этот тип займа предусматривает предоставление банком акцепта векселю под условие получения гарантий от зарубежного банка, обслуживающего контрагента-импортера.

2. Акцептный заем. По данному типу займа банк выдает ссуду в виде акцепта (согласия) иностранного банка на совершение оплаты по переводному векселю, выданному экспортером. До наступления предельного срока платежа обязуется внести на счет полную сумму по платежу, а банк обязуется перечислить долговые средства экспортеру.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders - подписывайтесь на наш

Нередко скрытое субсидирование экспорта осуществляется через экспортное кредитование.

Экспортное кредитование (export credit) – метод финансовой нетарифной внешнеторговой политики, предусматри-
вающий финансовое стимулирование государством развития экспорта национальными фирмами .

Экспортное кредитование может иметь форму:

· субсидированных кредитов национальным экспортерам – кредитов, выдаваемых государственными банками под ставку процента ниже рыночной;

· государственных кредитов иностранным импортерам при обязательном условии закупки товаров только у фирм страны, предоставившей такой кредит (связанный кредит);

· страхования экспортных рисков национальных экспортеров , которые включают коммерческие риски (неспособность импортера оплатить поставку) и политические риски (неожиданные действия правительства, не позволяющие импортеру выполнить свои обязательства перед экспортером).

Экспортные кредиты бывают:

· краткосрочными – на срок до 1 года, используются для кредитования экспорта потребительских товаров и сырья;

· среднесрочными – на срок от 1 до 5 лет, используются для кредитования экспорта машин и оборудования;

· долгосрочными – на срок более 5 лет, используются для кредитования экспорта инвестиционных товаров и больших проектов.

Организационная форма предоставления экспортных кредитов, так же как и взаимоотношения между агентствами по экспортному кредитованию и государствами, весьма сложна. Такое агентство может быть департаментом внутри правитель-
ственного министерства, самостоятельной организацией на правах министерства и даже частной фирмой, работающей под контролем правительства. Нередко национальные агентства по экспортному кредитованию вступают в договорные отношения друг с другом для финансирования экспорта из более чем одной страны, координации политики и обмена информацией о заемщиках. Наиболее крупными объединениями агентств по экспортному кредитованию являются:

v Экспортная кредитная группа (Export Credit Group) – группа представителей правительств и агентств по экспортному кредитованию в рамках ОЭСР, которая регулирует предоставление среднесрочных экспортных кредитов на 2 и более лет. В числе условий, которые члены группы обязались соблюдать, следующие: оплата наличными деньгами, по меньшей мере, 15% стоимости экспортного контракта; выплата по кредитам должна происходить через регулярные промежутки времени в течение
5 лет относительно богатыми и в течение 10 лет всеми остальными странами; минимальные ставки процента по кредитам должны быть связаны с рыночными ставками, минимальная доля льготного компонента в кредите – 35% для наименее развитых стран.

v Бернский союз – Международный союз страхования кредитов и инвестиций (the Bern Union) – совещательный орган агентств по экспортному кредитованию, служащий местом обмена информацией в области краткосрочного экспортного кредитования.

Экспортные кредиты иногда рассматривают как разновидность внешней помощи другим государствам (пример 4.7).Размеры субсидирования через льготное кредитование рассчитываются как разница между процентной ставкой по льготному кредиту и текущей рыночной процентной ставкой. В банковской практике процентные ставки по экспортным кредитам обычно существенно ниже ставок по другим видам кредитов и нередко являются предметом согласования между странами в рамках картельных соглашений. Кроме того, существуют многочисленные неподдающиеся количественной оценке способы стимулирования экспорта через экспортные кредиты, так же как перенесение сроков первых платежей по кредитам на более дальний период, оплата кредитов в валюте покупателя или в форме товарных поставок, государственное льготное страхование экспортных кредитов и т.д.

Кредитование экспорта проводится по форме:

• 1) покупательских авансов, выдаваемых импортерами той или иной страны иностранным производителям или экспортерам. Так, американские и английские машиностроительные фирмы нередко получают авансы от иностранных заказчиков в размере 1/3 стоимости заказа. Значение покупательских авансов заключается в том, что, во-первых, они служат формой обеспечения обязательств иностранных заказчиков, а во-вторых, представляют собой увеличение капитала экспортера;
• 2) банковского кредитования в виде:
  • - выдачи кредитов под товары в стране-экспортере (этот кредит дает экспортерам возможность продолжать операции по заготовке и накоплению товаров, предназначенных на экспорт, не дожидаясь реализации ранее заготовленных товаров);
  • - предоставления ссуд под товары, находящиеся в пути (под обеспечение транспортных документов - коносамент, железнодорожная накладная и др.);
  • - выдачи кредита под товары или товарные документы в стране-импортере;
  • - банковских кредитов, не обеспеченных товарами, которые получают крупные фирмы-экспортеры от банков, имеющих с ними длительные деловые связи или участие в капитале.

Многие государства, используя созданные системы кредитования экспорта и страхования экспортных кредитов, оказывают финансовую поддержку своим банкам-кредиторам и фирмам-экспортерам.

С целью избежать обострения конкуренции в сфере экспортного финансирования и «кредитной войны» в 1976 г. государства - члены ОЭСР заключили Международное соглашение по экспортным кредитам с официальной поддержкой, т. е. пользующимся поддержкой государства, также - консенсус.

Указанное соглашение распространяется на экспортные кредиты со сроком погашения свыше трех лет, пользующиеся государственной поддержкой в форме фондирования, рефинансирования, субсидирования, страхования. Кредиты предоставляются для финансирования экспорта определенных групп товаров машин, оборудования, строительства объектов за границей, оказание сопутствующих услуг. Консенсус определяет все основные максимально льготные условия кредитов.

Лимит кредита не может превышать 85% объема внешнеторговой сделки.

Срок и стоимость кредита дифференцированы в зависимости от категории стран-заемщиков. С этой целью все государства-импортеры разделены на три группы в зависимости от размера ВНП на душу населения: I группа - свыше 4000 долл., II - от 624 до 4000 долл., III - менее 624 долл. Погашение кредита должно осуществляться равными взносами не реже одного раза в полугодие и начинаться не позднее чем через 6 месяцев с даты поставки или ввода в эксплуатацию оборудования. Максимальный срок погашения кредита для стран I группы - 5 лет (в исключительных случаях - 8,5 года), II группы - 8,5 года, III группы -10 лет.

Консенсус устанавливает минимальный размер рыночных ставок по экспортным кредитам в зависимости от срока погашения кредита и категории стран-заемщиц.

Кроме того, в 70-е годы появились новые формы кредитно-финансового стимулирования экспорта:

• - возобновляемая, или ролловерная, кредитная линия (разновидность кредитной линии, которая обычно применяется в кредитных операциях евровалютного рынка);
• - факторинг;
• - операции по форфейтингу;
• - лизинговые операции.

В последние годы отчетливо проявилась тенденция к интернационализации национальных систем финансирования экспорта как в сфере фирменного кредитования (например, развитие операций на рынке форфейтинга), так и в области банковского кредитования. Характерным стало предоставление банками долгосрочных кредитов по компенсационным сделкам, которые основаны на взаимных поставках товаров на равную стоимость. В этом случае страна-заемщик, получая в кредит на 15--20 лет машины, оборудование для создания и реконструкции предприятий, освоения природных ресурсов, в погашение этого кредита осуществляет встречные поставки продукции построенных предприятий. Отличительными чертами компенсационных соглашений являются крупномасштабный долгосрочный характер, а также взаимная обусловленность экспортной и импортной сделок.

Широкое распространение получили так называемые мультинациональные контракты на огромные суммы, в выполнении которых в качестве самостоятельных подрядчиков принимают участие фирмы различных стран. Такие контракты совместно страхуются и финансируются банками и национальными страховыми институтами экспортного кредитования участвующих и них стран. В этой связи можно отметить создание временных международных банковских консорциумов для финансирования определенных контрактов, выполняемых фирмами нескольких стран.

Проблемы финансирования решаются внутри консорциума, который выступает перед заемщиками в качестве единого института. С категорией экспортных кредитов данную форму финансирования сближает то, что она носит целевой, а не чисто финансовый характер, и в гарантировании этой операции принимают участие правительственные институты заинтересованных стран.

Заметно активизировалась роль государства в развитии механизма прямого банковского кредитования. Опираясь на систему государственных гарантий и преференций по экспортным кредитам, прибегая в случае необходимости к рефинансированию своих заграничных активов в государстве иных кредитных институтах по льготным ставкам, банки в короткое время увеличили объем предоставляемых кредитов и обеспечили их умеренную стоимость для заемщиков.

Для экспортера коммерческая выгода кредитования поставок товара определяется, во-первых, тем, насколько это способствует увеличению сбыта его товаров, а во-вторых, стоимостью экспортных кредитов и возможностью покрыть расходы по кредитованию из выручки за проданный товар. Именно по этой причине экспортеры, хотя они и вынуждены под давлением конкуренции идти на определенные уступки покупателям в отношении сроков и некоторых других условий, предоставляемых ими кредитов, в отношении стоимости данных кредитов занимают более жесткую позицию.